Zapraszamy na bezpłatne szkolenie pt.: „Zabezpieczenie ryzyka walutowego w firmie.”

Dzięki szkoleniu dowiesz się kiedy kupić/sprzedać walutę. Coś co wydaje się być trudne, staje się łatwe, jeśli wiemy jakimi narzędziami należy się wspomóc przy podejmowaniu decyzji o wyborze momentu wymiany waluty.

Termin: 12 – 13 stycznia 2023r. (dwudniowe szkolenie)

Miejsce: siedziba Business Club Szczecin

Godziny: 9:00 – 16:00

 

OGRANICZONA ILOŚĆ MIEJSC 

 

• Główny Ekonomista NDM S.A. Jacek Maliszewski, autor książki „Zarządzanie Ryzykiem Kursu Walutowego – Poradnik Praktyczny”.
  
  
• Jacek Maliszewski pokaże same praktyczne z życia wzięte przykłady działań zabezpieczających ryzyko walutowe z ostatnich 15 lat. Mało teorii, dużo praktyki. Pokaże swoje metody od „kuchni”. Sporo opowie na temat bieżącej sytuacji na rynku EUR/PLN, EUR/USD oraz USD/PLN.

 

• Łukasz Leszczyński: Zarządzający Ryzykiem Finansowym w Niezależnym Domu Maklerskim S.A.
  
• Łukasz Leszczyński przekaże informacje na temat rachunkowości zabezpieczeń oraz omówi ryzyko walutowe w perspektywie obrazu księgowego (ujęcie kasowe wobec księgowego).

Dla kogo:

• Szkolenie jest adresowane dla wszystkich przedsiębiorców, którzy prowadzą działalność eksportową, importową lub posługują się zagranicznymi walutami w obrotach handlowych.
• Szkolenie pomoże firmom, dla których wahania kursów walut, jakie widzimy w ostatnim czasie pogarszają marże handlowe; będzie pomocne dla firm, którym przez te wahania trudniej zaplanować budżet kosztów i przychodów.
• Adresowane głównie do osób, które osobiście przeprowadzają transakcje wymiany walut w swoich firmach (sprzedaż waluty z eksportu oraz zakup waluty na płatności importowe), lub do osób nadzorujących takie transakcje wymiany walut.
• W mniejszym stopniu korzyści ze szkolenia uzyskają osoby zajmujące się kwestiami księgowymi oraz kwestiami handlowymi w firmie. Niemniej jednak osoby takie, także dowiedzą się sporo interesujących informacji.

Dlaczego warto:

• Wiedza i przykłady praktyczne przekazane podczas seminarium, pozwolą lepiej wykorzystać możliwości zabezpieczenia się przed ryzykiem walutowym i efektywniej działać w otoczeniu międzynarodowym.

• Każda firma, zależna od poziomów kursów walutowych, narażona jest na straty- nie tylko z powodu braku decyzji o zabezpieczeniu, ale także z powodu źle przeprowadzonego procesu zabezpieczeń. My powiemy jak sobie z tym radzić.

• Brak zabezpieczenia ryzyka walutowego jest spekulacją; na szkoleniu przekażemy wiedzę jak skutecznie poradzić sobie z kwestią ryzyka walutowego, bez narażania się na niepotrzebne spekulacje.

• Ryzyko walutowe należy zabezpieczać; ważne jednak, aby robić to dobrze. Na szkoleniu przekażemy praktyczne przykłady zabezpieczeń przed tym ryzykiem; pokażemy liczne spektrum narzędzi oraz metody zarządzania ryzykiem walutowym; pokażemy jak bezpiecznie stosować instrumenty proponowane przez banki: forwardy, opcje, strategie opcyjne.

 

Program:

1. Proces zarządzania ryzykiem kursu walutowego – z jakich elementów się składa?

• Dokumentacja formalna: „Audyt w zakresie zarządzania ryzykiem kursowym”, ” Polityka zarządzania ryzykiem kursowym”, „Rachunkowość zabezpieczeń” – jako element uzupełniający proces zarządzania ryzykiem.
• Sprawny przepływ informacji pomiędzy działami gospodarczymi (dział zamówień importowych, dział sprzedaży eksportowej),które generują powstawanie ryzyka kursowego oraz działem finansowym, odpowiedzialnym za neutralizację powstającego ryzyka kursowego.
• Wybór celu jaki chce osiągnąć podmiot gospodarczy – czy koncentrujemy się na zarządzaniu ryzykiem w ujęciu księgowym, czy też w ujęciu kasowym? Zalety i wady każdej z metod.
• Dostęp do instrumentów finansowych, terminowych, umożliwiających neutralizację ryzyka kursowego (forwardy walutowe, opcje walutowe, otwarta walutowa linia kredytowa, limity skarbowe udzielone przez banki, depozyty zabezpieczające wymagane przez domy maklerskie).
• Konieczność ciągłego dokształcania się pracowników odpowiedzialnych za proces zarządzania ryzykiem kursowym.
• Możliwość korzystania z zewnętrznych wyspecjalizowanych firm doradczych przy realizacji procesu zarządzania ryzykiem kursowym – zalety i wady, ile to kosztuje, ile można zaoszczędzić.

 

2. Wyjaśnienie pojęć:

• otwarta pozycja walutowa,
• zamknięta pozycja walutowa,
• długa pozycja walutowa,
• krótka pozycja walutowa.
• Zdarzenia gospodarcze wywołujące powstawanie otwartej pozycji walutowej oraz darzenia zamykające pozycję walutową.

 

3. Omówienie podstawowych instrumentów terminowych przy zarządzaniu ryzykiem kursowym:

• Forward walutowy
• Opcja walutowa
• Strategie złożone z forwardów oraz opcji • Lokaty dwu-walutowe

 

4. Rozróżnienie typu ryzyka kursowego występującego w przedsiębiorstwie:

• Ryzyko transakcyjne krótko i średnio terminowe
• Ryzyko ekonomiczne długoterminowe
• Ryzyko księgowe
• Jakich instrumentów finansowych należy używać do neutralizacji określonego ryzyka, a jakich instrumentów należy się wystrzegać.

 

5. Wybór optymalnego momentu do przeprowadzenia zaplanowanych transakcji zabezpieczających ryzyko kursowe – analiza techniczna, statystyczne wskaźniki.

 

6. Przydatne techniki operacyjne:

• Metoda 50/50
• Rolowanie w przód zapadających transakcji – oddalenie terminu zapadalności
• Rolowanie wstecz -przybliżanie terminu zapadalności.
• Stosowanie zleceń oczekujących: limit (order), stop, itp.
• Metoda SWAPowania – przydatna dla importerów oraz eksporterów.

 

7. Przegląd bieżących prognoz kursów walut – mapa zbiorcza kilkudziesięciu prognoz autorstw kilkudziesięciu instytucji finansowych, badawczych, akademickich.

 

8. Dostęp do notowań rynku międzybankowego – serwisy Reuters, Bloomberg, kwotowania brokerów walutowych.

 

9. Sezonowość (w obrębie roku) kursu EUR/PLN – okresy gdy złoty tradycyjnie jest silny oraz tradycyjnie jest słaby. Przegląd danych statystycznych.

 

10. Metody wyznaczania długookresowych kursów budżetowych oraz sposoby obrony kursów budżetowych.

 

11. Ryzyko walutowe w perspektywie obrazu księgowego

• Ryzyko walutowe w ujęciu kasowym (ekonomicznym) versus księgowym – porównanie
• Definicja zdarzenia gospodarczego w ujęciu kasowym versus księgowym (odmienne traktowanie)
• Miejsce powstawania różnic kursowych w księgach rachunkowych
• „Ułomność” różnic kursowych i obrazu księgowego na wybranym przykładzie przepływu walutowego w spółce – zadanie w Excelu.
• Podsumowanie.

 

12. Rachunkowość zabezpieczeń

• Wycena bilansowa – zasady ogólne wymaganych księgowań i ich ryzyko dla spółki (przykład)
• Wprowadzenie do rachunkowości zabezpieczeń
• Warunki stosowania rachunkowości zabezpieczeń
• Rachunkowość zabezpieczeń jako niezbędne „lekarstwo na ułomności” zasad ogólnych przy wycenie bilansowej
• Ryzyko nieposiadania rachunkowości zabezpieczeń
• Przykład z zastosowaniem rachunkowości zabezpieczeń
• Podsumowanie i główne korzyści stosowania rachunkowości zabezpieczeń.

 

Prosimy o zgłoszenie chęci uczestnictwa w spotkaniu drogą mailową na adres kontakt@bc.szczecin.pl

ZAPRASZAMY